BWE+TDM – Chuyện bây giờ mới kể

Thông tin bạn tìm hiểu dc thì nó lại nhiều thông tin chưa đúng trong đó, tìm hiểu tiếp đi bạn !

Trong khi BWE chạy 1 mạch thì TDM mới chỉ nhúc nhích được 1 đoạn ngắn.
Với mức giá tham chiếu ngày 15/2, giá trị danh mục đầu tư của TDM như sau:
BWE: 72,187 triệu cổ phiếu x 47.850 = 3.454 tỷ đ
DNW: 14,475 triệu cổ phiếu x 27.100 = 392 tỷ đ
GIWACO: Giá trị sổ sách = 44 tỷ đ
-------------
Tổng cộng: 3.890 tỷ đ, t/đương 38.910 đ/cp TDM, cao hơn 11% so với giá đóng cửa.
Nghĩa là với mức giá hiện nay, có một nhóm nào đấy đang cố giữ TDM ở một mức giá mà bỏ đi giá trị core business (tính tối thiểu 25.000 đ/cp) thì vẫn rẻ hơn tài sản nổi (danh mục đầu tư) 10%.
Nói cách khác, với mức giá hợp lý (64.000 đ/cp) thì TDM với bản chất là cổ phiếu phòng thủ đang có chiết khấu 60% - mức khó tin ở thị trường phần lớn đang bị định giá cao trong khi các loại rủi ro nghiêm trọng rình rập!
Mấy ngày qua đành tăng số lượng mà không đợi được điều chỉnh đáng kể. Sẵn sàng nhập tiếp nếu đội đè giá cho xuống dưới 35 (Muốn vậy thì phải đè BWE xuống dưới 42 và đặt bom phá sạch cơ sở vật chất của TDM)
*Vào tay MSN hay REE chắc lôi ra đánh giá lại giá trị tài sản đầu tư để book lợi nhuận gấp 2 lần giá vốn ngay!

Thông tin của bác rất chuẩn.
Trên f319 này có 1 ông gì đó cả ngày đi PR BWE, tên là...phowall.... gì đó, rất phản cảm, không hiểu sao ổng làm vậy.

Nhanh tay cướp hàng cho chừa tụi đè giá thôi. SSI cũng mới ra báo cáo và sáng nay broker bắt đầu nhắn tin khuyến nghị mua rồi!
https://s.cafef.vn/tdm-464327/chung...hieu-tru-an-an-toan-dang-am-tham-noi-song.chn

--- Gộp bài viết, 15/02/2022, Bài cũ: 15/02/2022 ---

Từ đầu tôi đã nói rồi. Với case này chỉ cần máy tính học sinh để tính mà không cần mo đồ gì cả.

--- Gộp bài viết, 15/02/2022 ---

Rất thích thầm lặng mua hàng giá rẻ nhưng cũng rất vui khi nhìn tụi mafia mất hàng hoặc mất tiền! Khi các con số đã được phơi bày và cá mập đã vào cuộc thì chắc chắn tụi này đã mất hàng. Giờ muốn thì phải đè cả BWE, mà đó là hàng của tổ chức rồi.

Em cũng nghĩ vậy, như bác nói lần trước. Muốn mua thì mua từ từ, chuẩn bị tinh thần cho những cú rơi rớt bất ngờ, vậy là đủ.

Cũng tuỳ mã bác à. Có những mã giá trị, lượng CP nhỏ, chậm là không thể mua được giá tốt vì dân đầu tư giá trị nhanh tay, nhanh mắt lắm. Nhưng kiểu TDM này size vừa và bị đè nên mình cứ âm thầm, nhẩn nha mua thôi.

--- Gộp bài viết, 15/02/2022, Bài cũ: 15/02/2022 ---

Thôi xong, mất cả lô hàng đánh xuống dưới 33 từ đầu tháng 1 đến giờ. Không khác gì đợt tháng 7-8/21.
Đúng là "đã mất phu nhân lại thiệt quân"!

Về dòng tiền từ mảng cấp nước của TDM
Dự kiến doanh thu 2022 đạt tối thiểu 450 tỷ (tăng nhẹ 8% so với 2021 dù mức tăng này chưa tính bù sản lượng kém của 5 tháng Bình Dương phong tỏa và chưa tính đến công suất cấp nước tăng thêm sau đầu tư).
LNST 2022 dự kiến tối thiểu 260 tỷ (giảm so với 2021 vì sẽ chỉ hạch toán thu nhập cổ tức 1 lần từ BWE thay vì 2 lần như 2021). Tuy nhiên, đó chỉ là vấn đề hạch toán.
Quan trọng là dòng tiền. Tháng 4 này 87 tỷ cổ tức đợt 2 từ BWE sẽ về tài khoản.
Dòng tiền từ khấu hao tăng nhẹ thêm khoảng 15 tỷ. Đặc biệt TDM đã đầu tư mở rộng xong 2 nhà máy Dĩ An và Bàu Bàng nên sẽ không phải chi thêm capex (trung bình 146 tỷ trong 2020-21)
Do vậy, dòng tiền tự do sẽ tăng mạnh khi LNST + khấu hao tăng, capex giảm.
Vì vậy, giá trị của phần core business phải tối thiểu 25.000 đ/cp bên cạnh giá trị danh mục đầu tư 39.000 đ/cp như tính toán. BCTC Q1 ra sẽ nhìn rõ ngay!
Chưa kể công suất mới của Dĩ An và Bàu Bàng phát huy được từng nào thì lợi nhuận và dòng tiền tăng thêm từng đấy. Khả năng sớm phát huy tối đa công suất là cao khi tình hình phát triển đô thị và công nghiệp của Bình Dương vẫn mạnh mẽ.

--- Gộp bài viết, 16/02/2022, Bài cũ: 16/02/2022 ---

Nôm na, case TDM như một chiếc ví đang được bán 35k (dưới giá thành 10%) và trong đó vô tình có 25k.
Đội short chắc phải tốn lắm hàng lắm mới đưa được về dưới giá tham chiếu hôm qua. Làm thế chẳng khác gì mang mỡ đến miệng mèo. Brocker SSI hôm nay mạnh dạn đưa hẳn vào khuyến nghị mua chứ không còn rụt rè mua lót nền như hôm qua.
Tóm lại là đội short nên cover lại có khi đõ thiệt hại hơn là cố!

Biwase và mục tiêu “đứng tóp đầu” ngành cấp thoát nước Việt Nam

Cổ nhân đã dạy “Biết trước mệnh trời cả đời không lo”. Thấy được khó khăn và hướng đi chung của các doanh nghiệp cùng ngành, biết năng lực chính mình Biwase hoàn toàn có cơ sở đặt mình vào “Tóp 3 thành phố dẫn đầu cả nước về nước sạch, vệ sinh môi trường”.

Biwase xác định mục tiêu phát triển “Chắc chắn – Bền vững” không chạy theo phong trào và cách làm “ăn xổi ở thì”.

* BWE - Hướng tới đứng đầu về ngành Nước và Môi trường
* TDM - 1 Holdings hàng đầu về Đầu tư vào Ngành Nước - Môi trường
Nhân văn & Bền Vững !

www.biwase.com.vn/TinTuc/TinTucChiTiet?matin=1203

BWE được xem là CP tăng trưởng nên định giá rộng rãi hơn. Tuy nhiên tôi thích TDM vì sự chắc chắn và tỷ lệ chiết khấu cao hiếm có nên tỷ trọng TDM gấp 3 lần. Hơn nữa, do nắm hơn 72 triệu CP BWE nên giá BWE tăng 100 đ thì TDM tự động tăng 72 đ. Nên coi như đầu tư gián tiếp để vừa hưởng tăng trưởng mạnh của BWE vừa hưởng giá trị bị bỏ quên của core.
Mua chị, được em!

Đặt vu vơ từ 35.05 trở xuống mà vẫn khớp được. Có tý quà ngay cuối phiên. Ai lại chọn cổ phiếu chiết khấu cao thế này đâm đầu vào short?
Mai lại đặt tiếp mua giá thấp hơn làm kho sau này bán cho các anh short cover!