Giải cứu mỹ nhân YEG

Nhầm tt hôm trc cafef

Tín hiệu xuống xèng, cầu bắt đầu tăng mạnh hứng lãi quý 3 khủng

Nó có làm gì đâu mà lãi. Vốn còn chả còn chứ lấy đâu ra lãi

Vịt

Đúng rồi bác, vịt là một loài chim

Lợi nhuận Q3 đến từ đâu vậy bác xe lam?

Trứng chim ...vịt

em IR đi

CTCP Tập đoàn Yeah1 (YEG.VN) Kém khả quan. Điều chỉnh giảm dự báo do triển vọng không chắc chắn

Điểm nhấn chính:
Chúng tôi điều chỉnh giảm mạnh dự báo năm 2019; chúng tôi hiện dự báo lỗ thuần cho cả năm là 59,5 triệu đồng so với lợi nhuận ở mức 229 tỷ đồng trong dự báo trước đó.

Việc giảm dự báo chủ yếu là do Công ty bị hủy bỏ các thỏa thuận mạng đa kênh với YouTube, tác động tiêu cực lên toàn bộ các mảng kinh doanh của Công ty và Công ty cần trích lập dự phòng cho thương vụ mua lại ScaleLab.

YEG hiện đang trong giai đoạn chuyển đổi: Ban lãnh đạo phải cơ cấu lại toàn bộ doanh nghiệp và hiện đang tập trung vào bốn lĩnh vực chính: (i) phát triển các kênh YouTube đang sở hữu và vận hành (O&O); (ii) phát triển xuất bản nội dụng quảng cáo; (iii) phát triển các trang Facebook O&O tập trung vào nội dung giải trí; và (iv) sự mở rộng qua lĩnh vưc phát hành game online.
ó nhiều mối lo ngại khiến chúng tôi thận trọng: (i) Quá trình tái cơ cấu doanh nghiệp đang diễn ra và kết quả chưa chắc chắn. (ii) Các kênh O&O mới sẽ mất thời gian hoạt động để có lợi nhuận. (iii) Kinh doanh game online là mảng mới hoàn toàn đối với Công ty với kết quả không rõ ràng và tiềm ẩn nhiều rủi ro. (iv) Quảng cáo truyền thống đang gặp khó khăn do không còn nhiều nhu cầu. (v) Có thể cần phải trích lập thêm dự phòng cho ScaleLab, chưa có mốc thời gian chắc chắn. (vi) Hiện tại, có rất ít thông tin từ phía ban lãnh đạo về các vấn đề này.

Chúng tôi giảm khuyến nghị xuống Kém khả quan (từ Mua vào) đối với YEG với giá mục tiêu mới là 44.600đ/cp (giá cũ: 171.133đ/cp) dựa trên phương pháp định giá P/B là 1 lần, tương đương tiềm năng giảm giá là 11,3% so với giá hiện tại.

Quý 3 lỗ, lãi đâu ra bác