Hòa Phát rủi ro và cơ hội

Công nhận HPG khẻo nhất thị trường, kim chỉ nam của nhà cái

Muốn giỏi, muốn phát triển phải thừa nhận sai lầm và học hỏi để sửa sai. Việc đánh giá 1 doanh nghiệp không chỉ dựa trên những con số mà phải đánh giá cả yếu tố con người quản lý và thiên thời.... ( Thiên thời, địa lợi, nhân hòa .... ông bà ta nói chẳng sai )

Cảm ơn phản hồi của bạn, rất sẵn lòng ghi nhận!

Lãnh đạo của HPG là người cực kỳ xuất sắc và thường có tầm nhìn rất tốt, năm 2018, dự đoán trước được những khó khăn và thách thức ông Long đã đưa ra một mức kế hoạch cực kỳ thực tế và để dự phóng cho 2019 thực ra không quá khó, chỉ cần nhìn vào cách ông đặt kế hoạch lợi nhuận sẽ có một con số rõ ràng cho chúng ta dự phóng.

"Kế hoạch năm 2019 của Hòa Phát có sự tăng trưởng doanh thu 24%, nhưng lợi nhuận lại giảm tới 22%.
Việc Hòa Phát đặt kế hoạch thận trọng trong năm 2019 có thể xuất phát từ lo ngại giá thép sẽ thấp hơn năm trước. Bên cạnh đó, Trung Quốc đã bỏ đánh thuế xuất khẩu trên phôi thép vuông từ 01/01/2019 nhằm mục tiêu thúc đẩy xuất khẩu cũng là yếu tố ảnh hưởng không nhỏ tới diễn biến giá thép."

http://s.cafef.vn/hpg-295999/hoa-phat-dat-ke-hoach-loi-nhuan-sut-giam-22-trong-nam-2019.chn

Sắp tới, việc HPG chia 30% cổ tức bằng cổ phiếu trong bối cảnh thị trường hiện tại có thể sẽ mở ra những cơ hội nhất định cho nhà đầu tư.
Tôi cho rằng một HPG có giá rẻ để nắm giữ dài hạn là rất đáng kỳ vọng.

Chúng ta đang dần thấy HPG tiến về vùng giá kỳ vọng tương ứng giá sau chia quanh 19.x đổ lại.
Tại thời điểm những cảnh báo đầu tiên (những cảnh báo mang tính chất trung và dài hạn), chúng tôi đã bị dè bỉu và chỉ trích khá nhiều, thậm chí là những thái độ dè biểu và nghi ngờ tính đạo đức của chúng tôi.
Chúng tôi không quá phiền lòng vì vấn đề trên, chỉ buồn vì rủi ro mà chúng tôi nêu ra đã không được nhìn nhận đúng đắn cũng như tranh luận một cách sòng phẳng.

@phikhonglo , @nqlong83 , @he_ro ... đâu hết rồi ? để lại một lời xin lỗi bạn @brandykhoa mới là hảo hán.

Hiện tại HPG đang giao dịch ở mức P/E 9.8 lần, EPS dự phóng của chúng tôi là 3.000 đồng/cp cho năm 2020. Mức giá trị sổ sách của HPG là quanh 18.xxx đồng/cp và mức bình quân giá sổ sách trong bối cảnh thị trường ổn định của HPG là 1,5 lần. Trong bối cảnh thị trường hưng phấn, có thể thị trường sẽ trả cho HPG cao hơn, tuy vậy sau một upside tương ứng 86% từ điểm mua chúng tôi đề xuất, và chỉ tăng trong chưa đầy một năm. Vậy, đã đến lúc thận trọng hay chưa? Chưa! Nếu bạn đã có biên lợi nhuận phòng thủ vì rằng HPG vẫn là một cổ phiếu hấp dẫn trong dài hạn. Và, nên thận trọng, nếu bạn chỉ là một nhà đầu tư có ý định muốn tham gia thời điểm hiện tại, tham gia vào một cuộc trao đổi cơ hội/rủi ro mới mà ở đó kỳ vọng mua cao để bán cao hơn ít nhiều bị tác động bởi "sự lạc quan của người khác".