Masan - Cuộc chiến Vonfram và thiên thời của tỷ phú Nguyễn Đăng Quang.

MSR dưới 35 là siêu rẻ rồi

Yếu quá nhỉ, lnh khủng bth là tím ồi

MSN may về tham chiếu, tí hụt hơi

Dự đoán lnst Quý 3 là khoảng 2000-3000 tỷ cho MSR và 3500-4500 tỷ NPAT Post-mi cho MSN.
Quý 1 đào được 330 tấn đồng
Quý 2 đào chỉ được 240 tấn đồng (Đồng luôn gấp khoảng 1.5 lần lượng vonfram tự đào vì chúng là sản phẩm trong cùng khối quặng)=>Chứng tỏ mỏ 1A đã cạn kiệt
Giá bán trung bình quý 1 là 1000usd/mtu wo3, quý 2 là 2000usd/mtu wo3 (theo số hải quan quý 1 là 1200 và quý 2 là 2200, cuối tháng 6 hải quan tb là 2700
vậy quý 3 mỏ 1B được phép khai thác sẽ hứa hẹn quả bom sản lượng bùng nổ + giá bán trung bình tiếp tục cải thiện.
Q1 nhập 1000 tấn quặng trị giá 1200 tỷ
Q2 nhập 3000 tấn quặng trị giá 10,000 tỷ
Đẩy mạnh cả gia công , tối ưu công suất

LN Q2 thuần gia công vonfram, Q3 cũng sẽ như vậy nhưng cao hơn do nguyên liệu đang nhập về rất nhiều, làm tăng gấp đôi hàng tồn kho so với bình thường, kiểu này phải đến Q4 mỏ 1B mới vào hoạt động

Q1 tính theo tỷ lệ 75% của Đồng thì đào dc 250 tấn wo3
Q2 thì độ 180 tấn (75% của 240 tấn đồng)
mỗi tấn Wo3 giá vốn độ 500 usd thì lãi trc thuế tự đào quý 2 độ 4 tỷ/ tấn hay 180 tấn cũng lãi 700 tỷ.
Quý 3 lượng gia công sẽ tăng nhiều nữa + mỏ 1B cũng bắt đầu dc phép đào, hy vọng sản lượng tăng (chắc ít cũng phải 200 tấn ngang quý 2)
giá bán trung bình tháng 6 theo số hải quan đã 2700-2800 rồi, nên giá bán TB quý 3 sẽ là khoảng 2800-3000 (quý 2 giá bán tb 2000 theo MSR còn theo hải quan quý 2 là tb 2200)
1 tấn tự đào lãi khoảng 6.5 tỷ (tăng 2 tỷ so với quý 2, lấy tròn là 6 tỷ)
200 tấn cũng lãi trc thuế 1200 tỷ (lntt phần tự đào tăng độ 500 tỷ so với quý 2 do giá bán tăng)
phần gia công và sản phẩm khác thì 1000 tỷ nữa (ít nhất bằng quý 2)
tổng lntt 2200 tỷ hay lnst 2100 tỷ (thuế 5%)

Cộng mảng bán lẻ 1500 nữa là MSN quý 3 dễ lnst (NPAT Post-Mi) khoảng 3500 tỷ trở lên, cao nhất trong đám FPT MWG VNM
đây mới chỉ là tính theo kịch bản thận trọng khi mỏ 1B đào dc ít

mỏ 1B đang giai đoạn đầu khai mỏ, ít sản lượng lắm, phải đến cuối Q4 mới có nhiều VF, không nên kỳ vọng cao quá, bên MSR cho số thì mình cứ trừ hao lại 30-40%.

Tuần này khả năng sẽ cất nóc 4x cho MSr

MSN LN lập đỉnh LS nhưng cp MSN vẫn bằng 45% đỉnh LS!

Q1 MSR nhập 1200 tỷ quặng vonfram về tinh chế (1000 tấn hàm lượng tb 65%)
Q2 nhập 10.000 tỷ (3000 tấn hàm lượng tb 65%)
Mảng tinh chế này sẽ đem về ln ổn định khoảng 1000 tỷ /quý
Giá bán tb MSR ghi nhận quý 1 là 1000usd/mtu wo3
Q2 là 2000usd (số Hải quan mình theo dõi là 2200)
số HQ tb tháng 6 nâng lên 2700 rồi

Mỏ Vonfram Sangdong của Almonty kỳ vọng 2026 sản lượng 2300 tấn concentrate (k biết hàm lượng bn % chắc loanh quanh 70%) vào 2026 và nâng lên tổng cs 4600 tấn vào 2027 (tổng sản lượng ngoài TQ hiện tại là khoảng 12.000 tấn / năm ) nhưng tới giữa năm nay vẫn chưa sx ra sản phẩm=> Giá CP Almonty lập tức lao dốc => mỏ Sangdong càng delay thì càng tốt cho MSR MSN.