TRAPHACO lợi nhuận = DMC & IMP cộng lại

B nào cần bán CNC về ăn tết thì bán xuống 28.1 đi
Chênh nhau bao nhiêu đâu, tết tư đến nơi rồi!!!

Bác nào treo mà cũng chỉ mua ở đó ko đẩy lên, kiên nhẫn ghê

Lợi nhuận của cổ đông không kiểm soát TRA 2022: 24,33 tỷ (2021: 22,88 tỷ)
-> Ước LNST của CNC khoảng 46 tỷ.
Tập ước xem sai lệch nhiều không. Sau này cứ báo cáo của TRA mà áng lợi nhuận CNC hàng quý.

Tôi thấy lợi nhuận quanh thế là ok với nó rồi, cứ mỗi năm tăng trưởng bình quân 10% là ấm bác ạ. Chắc bền.
Hi vọng năm tới nó vốn chút để mở rộng thêm nhà máy thì có cơ sở để ra báo cáo hàng quý thì tốt. Hoặc thúc đẩy mạnh việc niêm yết HNX.
Đại hội tới có gì mấy anh em ngồi với nhau nhé, tôi cũng ko nhiều, để đó trăm k thôi.

NN sau khi mò vào con mẹ TRA thì giờ đây đã bắt đầu sờ vào con con CNC rồi
Có cái cty dược nào mà lại p/e ~6
Ctuc/thị giá 10% đâu
CNC lên 3x nào

Ko có công ty dược nào lại có mức cổ tức tốt như CNC, PE thấp như CNC. Mỗi tội là muốn gom được thì quá khó he he.

Cổ đông Hàn Quốc của TRA có tham gia họp hành chỉ đạo bên CNC mà cụ:

Có mấy a mắt hip Hèn Cuốc
Hèn gì hnay ae chất lệnh kinh thế
Có giỏi thì mua hết 29x đi để lên 3x
Chứ ai chất cả đống giá dưới làm gì
Chúc mừng cổ đông CNC có thêm tý ngoại hối
CNC phấn đấu sao bằng 2/3 của TRA là ngon

CNC có vẻ sắp nhộn nhịp rồi

Chào các bác cổ đông Traphaco (TRA) và nhóm ngành dược phẩm,

Góp thêm góc nhìn phân tích định lượng cùng các bác về vị thế dẫn đầu mảng đông dược, hợp tác Daewoong và bài toán tăng trưởng của Traphaco (mã: TRA) giai đoạn 2026 - 2028:

1. Vị thế độc quyền mảng đông dược & Chuỗi dược liệu GACP-WHO: TRA nắm giữ vị thế số 1 vững chắc ở mảng đông dược với các thương hiệu quốc gia mang tính di sản như Boganic, Hoạt huyết dưỡng não... Doanh nghiệp sở hữu vùng trồng dược liệu đạt chuẩn GACP-WHO lên tới 2.100 ha, tạo con hào kinh tế tự chủ nguồn cung nguyên liệu và duy trì biên lợi nhuận gộp ở mức cao ổn định trên 56%.
2. Động lực tăng trưởng mới từ chuyển giao công nghệ tân dược Daewoong: Chiến lược chuyển giao công nghệ tân dược từ đối tác chiến lược Daewoong Pharmaceutical (Hàn Quốc) giúp Traphaco đa dạng hóa danh mục sản phẩm sang điều trị tim mạch, tiểu đường, tiêu hóa... mở rộng dung lượng thị trường và nâng cao giá trị gia tăng trên mỗi đơn vị sản phẩm.
3. Pháo đài tiền mặt ròng 569 tỷ đồng & Cổ tức tiền mặt 2.000 đ/cp: Bảng cân đối tài chính cực kỳ lành mạnh với lượng tiền mặt và tiền gửi ròng đạt 569 tỷ VND, hoàn toàn không có áp lực nợ vay tài chính. Dòng tiền kinh doanh dồi dào là bệ đỡ vững chắc giúp TRA duy trì chính sách trả cổ tức tiền mặt đều đặn 2.000 đ/cổ phiếu (tỷ suất cổ tức hấp dẫn ~20%/mệnh giá).
4. Nhận diện các điểm nghẽn dài hạn & Thách thức chuẩn EU-GMP: Độ phủ kênh bán lẻ OTC đã dần tiệm cận điểm bão hòa; rào cản kỹ thuật khi tham gia đấu thầu kênh bệnh viện (ETC) Nhóm 1 & Nhóm 2 trong giai đoạn chờ hoàn thiện và cấp chứng nhận EU-GMP cho nhà máy Hưng Yên; cùng biến động giá nguyên liệu hoạt chất tân dược (API) nhập khẩu.
5. Đối chuẩn ngành & Mô hình định giá định lượng: Đặt TRA lên bàn cân so sánh cùng các doanh nghiệp đầu ngành dược như DHG, IMP, DMC, DP3, DBD, OPC về hiệu quả sinh lời ROE (~18-20%), ROIC và biên EBIT. Kết hợp mô hình định giá chiết khấu dòng tiền DCF (FCFF), bội số P/E và EV/EBITDA để xác định giá trị nội tại và biên độ an toàn trong chu kỳ 12 tháng tới.

Chi tiết mô hình định giá định lượng, bóc tách cấu trúc tài chính và lộ trình chuẩn hóa EU-GMP nhà máy Hưng Yên, các bác có thể theo dõi thêm tại video phân tích này:



Xem chi tiết phân tích: [21-9-2026]Traphaco: Vị thế độc quyền và thách thức tăng trưởng 2026


Chúc các bác cổ đông TRA đầu tư hiệu quả và gặt hái nhiều thành công!